Bradsaúde: Bradesco anuncia reestruturação e cria gigante da saúde com Odontoprev

Nesta sexta-feira (27), o Bradesco (BBDC4) informou ao mercado que vai conduzir uma reestruturação na sua divisão de saúde. A companhia anunciou a criação da Bradsaúde, que será responsável por todos os negócios do segmento.

A nova companhia será a controladora de marcas como Bradesco Saúde, Odontoprev (ODPV3), Atlântica Hospital, entre outras. O novo negócio terá listagem no segmento do Novo Mercado da B3, com acesso a algumas das principais ferramentas do mercado de capitais.

A Bradsaúde nasce com uma receita anual de R$ 52 bilhões, lucro de R$ 3,6 bilhões, 24% de ROE (retorno sobre o patrimônio) e cerca de 13 milhões de beneficiários. A empresa será responsável por 35 clínicas e hospitais, administrando 3,6 mil leitos ao redor do país.

“A Odontoprev será alçada ao papel de consolidadora do ecossistema de saúde da Organização Bradesco”, afirma comunicado do banco.

O documento divulgado ao mercado diz que a decisão de unir todos os negócios sob um único guarda-chuva vem da necessidade de simplificação. Além disso, é uma forma de aumentar a eficiência e criar um ecossistema de saúde integrado.

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"O passo anunciado hoje terá peso relevante no fortalecimento das possibilidades de explorar novos caminhos de crescimento e transformação da Organização. Estamos com expectativas otimistas em relação ao legado que vem sendo construído com essa decisão", acrescenta o CEO do banco, Marcelo Noronha.

Quem mais vai ser alterado neste processo é a Odontoprev, que mudará de nome e passará a ser uma holding. A empresa continuará a negociar seus papéis na bolsa, mas provavelmente terá seu nome e ticker alterados durante ou após o processo.

Em uma avaliação feita por técnicos, no universo do novo grupo, a Odontoprev representa 18,6% das participações. O conselho de administração da companhia já autorizou a mudança.

No novo desenho, o Bradesco terá 91% das ações da Bradsaúde, enquanto os acionistas da Odontoprev ficarão com 8,65% dos papéis. Ainda não foi definido qual será o ticker da companhia no balcão da B3.

Segundo o Bradesco, os atuais acionistas da Odontoprev que não quiserem fazer parte do novo momento terão o direito de venda garantido. A empresa projeta o pagamento de R$ 12,39 por ação na forma de reembolso.

Os investidores, porém, se mostraram bastante animados com os anúncios, fazendo com que as ações da Odontoprev tivessem o melhor pregão dos últimos anos. Por volta das 11h, as ações eram negociadas a R$ 16, com uma alta de 26% no dia, alcançando o patamar de R$ 9 bilhões em valor de mercado.

Quais empresas vão compor a nova Bradsaúde?

Além das marcas citadas e mais conhecidas, outras dezenas de participações devem estar sob responsabilidade desta nova companhia que nasce. São elas: Grupo Santa, Kortex Ventures, Mediservice, Atlântica Hospitais, Hospital Mater Dei, Hospital Albert Einstein, Atlântica D’Or, Meu Doutor, Croma Oncologia e Grupo Fleury.

O Bradesco não atua como controlador em todas essas empresas, mas tem participações nelas, mesmo que pontuais. O objetivo, então, é unificar toda a estratégia empresarial em um único lugar, com o objetivo de entregar mais valor ao acionista.

A operação do Bradesco já pode ser considerado o maior IPO reverso da bolsa brasileira, pois uma empresa de R$ 7 bilhões vai incorporar outras participações que somam quase R$ 30 bi. O banco deve fazer uma nova emissão de ações em até dois anos, conforme disseram fontes à imprensa.