ISEN11

Sobre a Itaú Isento Março 29 FIC FI de Infraestrutura

O Itaú Isento Março 29 FIC FI de Infraestrutura (ISEN11) é um fundo de investimento financeiro com foco em ativos de infraestrutura, estruturado como fundo de renda fixa. 

Seu objetivo consiste em investir majoritariamente em cotas de fundos incentivados de infraestrutura, com exposição a ativos de crédito privado vinculados a projetos elegíveis nos termos da legislação aplicável.

O fundo é classificado como renda fixa, com prazo determinado até março de 2029, sendo administrado pela Intrag Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários Ltda. e gerido pela Itaú Unibanco Asset Management Ltda.

Estratégia e composição

A política de investimento prevê alocação mínima de 95% do patrimônio líquido em fundos de infraestrutura (FI-Infra), com concentração relevante em cotas seniores da Classe Única do Itaúba Fundo Incentivado de Investimento Financeiro em Infraestrutura Renda Fixa.

Esses veículos investidos, por sua vez, direcionam recursos para debêntures incentivadas emitidas por empresas atuantes em setores de infraestrutura, conforme critérios estabelecidos na Lei nº 12.431/11.

A estrutura do investimento contempla predominância em cotas seniores, com subordinação que busca absorção inicial de perdas por cotas subordinada.

Entre exemplos de ativos que compõem ou já compuseram o portfólio estão:

Debêntures de infraestrutura – Brasil.

Diversificação e exposição

A carteira é composta por ativos de renda fixa, principalmente debêntures incentivadas de infraestrutura, alocadas por meio de fundos investidos.

A diversificação setorial inclui segmentos como energia, ferrovias, telecomunicações, papel e celulose, distribuição de gás, rodovias, agronegócio e óleo & gás.

Em termos de qualidade de crédito, há predominância de ativos classificados como AAA, com limite de alocação para outros ratings conforme critérios definidos na política de investimento.

O fundo tem como referência de retorno a variação do CDI, conforme definido na política de rentabilidade alvo.

Os ativos estão distribuídos em diferentes regiões do país, com exposição a projetos de infraestrutura elegíveis em território nacional, conforme os setores previstos na regulamentação aplicável.

Estrutura do fundo e taxas

O ISEN11 distribui aos cotistas, no mínimo, 95% do resultado apurado em caixa, conforme a regulamentação aplicável.

Os rendimentos são isentos de imposto de renda para pessoas físicas, enquanto o ganho de capital na venda das cotas é tributado à alíquota de 20%.

O regulamento prevê taxa de administração de 0,301% ao ano e taxa de gestão de 0,301% ao ano, além de taxa de performance (quando houver).

Informações Adicionais

O fundo Itaú Isento Março 29 FIC FI de Infraestrutura, de CNPJ 60.365.845/0001-02, é um fundo imobiliário do tipo Outro e do segmento Fundo de Infraestrutura (FI-Infra). O ISEN11 possui atualmente um total de 60.000.000 cotas que estão divididas entre 9.400 cotistas.

O fundo ISEN11 cobra de taxa de administração e possui atualmente um P/VP (preço sobre valor patrimonial) de 1.03 e um Dividend Yeld acumulado nos últimos 12 meses de 0%.

Os fundos híbridos possuem uma mescla entre fundos de tijolos e fundos de papel.