Cade libera operação da United na Azul (AZUL4) e destrava saída do Chapter 11
Com a operação, a participação da United na Azul subirá de 2,02% para cerca de 8%, reforçando apoio ao plano de reestruturação financeira.
💸 A Azul (AZUL4) encerrou o 4º trimestre de 2024 com um prejuízo líquido de R$ 3,9 bilhões, resultado oposto ao lucro de R$ 403,3 milhões obtido no mesmo trimestre de 2023. Entretanto, ao analisar os resultados ajustados, a empresa demonstrou um lucro líquido ajustado de R$ 62,4 milhões, superando o prejuízo líquido ajustado de R$ 270,5 milhões do ano anterior.
Excluindo o direito de conversão das debêntures conversíveis e ajustando os resultados de derivativos não realizados e moeda estrangeira, a linha ajustada apresentou um Ebitda de R$ 1,9 bilhão no período, um crescimento anual de 33%.
"A combinação de um real brasileiro enfraquecido, as enchentes no Rio Grande do Sul, problemas significativos com OEMs (fabricantes de equipamentos) e com a cadeia de suprimentos, e preços de combustível mais altos do que o esperado, criaram um ano muito desafiador", disse o presidente-executivo da Azul, John Rodgerson em comunicado.
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🤑 A margem Ebitda alcançou 35,2%, registrando um aumento de 6 pontos percentuais em comparação com o ano anterior. A companhia ressaltou que esse progresso foi alcançado apesar de uma taxa de câmbio média 18% mais alta. “Mais uma vez, demonstramos claramente nossa capacidade de continuar expandindo margens, apesar do câmbio mais elevado”, diz o documento.
De acordo com a Azul, a receita líquida total da empresa aérea registrou um aumento anual de 10,2%, totalizando R$ 5,5 bilhões. Os principais fatores que contribuíram para esse resultado foram um cenário de demanda saudável, o desempenho sólido das unidades de negócios e a expansão da capacidade.
💲 Em 2024, a Azul alcançou um Ebitda recorde de R$ 6 bilhões, conforme anunciado pela companhia aérea. Os custos e despesas operacionais da empresa totalizaram R$ 4,3 bilhões no último tri de 2024, representando um aumento de 3,8% em relação ao quarto trimestre de 2023.
Por fim, a demanda de passageiros durante o tri registrou um crescimento de 17% em relação ao ano anterior, excedendo a capacidade e levando a uma taxa de ocupação de 84,2%.
Com a operação, a participação da United na Azul subirá de 2,02% para cerca de 8%, reforçando apoio ao plano de reestruturação financeira.
Segundo o ministro de Portos e Aeroportos, Silvio Costa Filho, a companhia aérea deve sair do Chapter 11 nos próximos 30 dias.
Os recursos captados serão direcionados para fins corporativos gerais.
Pela proposta, cada ação preferencial seria convertida em 75 ações ordinárias.
Conversão de dívidas em ações pressiona AZUL4 e amplia temor de diluição.
O CEO informou na entrevista uma expectativa de receita de R$ 20 bilhões para 2024.
O resultado financeiro líquido ficou negativo em R$ 1,914,5 bilhão.
O tribunal também deu aval ao Backstop Commitment Agreement.
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