Renda fixa do governo favorita por analistas paga quanto acima de CDB a 100% do CDI?

🤑 Quem gosta de aplicar o seu dinheiro em renda fixa, já deve ter percebido que novos títulos públicos surgiram no Tesouro Direto desde a chegada de fevereiro, o que também trouxe mudança sobre qual é agora a renda fixa do governo favorita por analistas, e que supera com folga os rendimentos de um CDB pagando 100% do CDI.

Não é segredo que os títulos pós-fixados, como o Tesouro Selic, são um dos grandes vencedores durante o atual ciclo de elevação da taxa Selic, que tem boas chances de superar o patamar de 15% ao ano ainda em 2025. Mas, para a Genial Investimentos, outro indexador de renda fixa também vale muito a pena no momento.

Os títulos públicos indexados à inflação, conhecidos como Tesouro IPCA+, estão em uma fase interessante para investimentos, segundo o analista Guilherme Vianna. Ele observou uma subida significativa dos juros compostos pagos pelo governo em um prazo de vencimento específico.

"Recentemente, houve uma disparada das taxas de rentabilidade nos vencimentos intermediários (acima de 50 pontos-base), o que torna esses ativos uma escolha interessante para proteção inflacionária sem exposição demasiada a incertezas de longo prazo", afirma Vianna.

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Tesouro IPCA+ 2040 X CDB pagando 100% do CDI

Com a saída do Tesouro IPCA+ 2035 de cena, agora é o Tesouro IPCA+ 2040 o novo queridinho dos analistas, já que paga juros reais próximos de IPCA+ 7,50% ao ano por mais uma década e meia, além de não ser tão volátil na marcação a mercado.

Segundo dados do próprio Tesouro Direto, caso um investidor decida aplicar R$ 1 mil no Tesouro IPCA+ 2040 e manter aportes mensais de R$ 100 até o vencimento do título, o mesmo poderá receber um retorno bruto de R$ 56.315,51.

A simulação também aponta que um CDB pagando 100% do CDI deve entregar o saldo bruto de R$ 53.342,89 nas mesmas condições.

Uma vez descontada a cobrança de imposto de renda retido na fonte, com alíquota de 15%, além da taxa de custódia da B3, o investidor deve embolsar o valor líquido de R$ 49.695,83 ao ter escolhido o Tesouro IPCA+ 2040.

🔎 Acompanhe a seguir os preços e as rentabilidades dos títulos públicos no Tesouro Direto na tarde do dia 11 de fevereiro de 2025,:

Títulos pré-fixados

• Tesouro Prefixado 2028 = Aporte mínimo de R$ 6,71 (Rentabilidade: 14,88% ao ano)
• Tesouro Prefixado 2032 = Aporte mínimo de R$ 3,87 (Rentabilidade: 14,87% ao ano)
• Tesouro Prefixado 2035 (com juros semestrais) = Aporte mínimo de R$ 7,77 (Rentabilidade: 14,85% ao ano)

Títulos pós-fixados

• Tesouro Selic 2028 = Aporte mínimo de R$ 160,13 (Rentabilidade: Selic + 0,0616% ao ano)
• Tesouro Selic 2031 = Aporte mínimo de R$ 159,23 (Rentabilidade: Selic + 0,1259% ao ano)

Títulos indexados à Inflação

• Tesouro IPCA+ 2029 = Aporte mínimo de R$ 32,41 (Rentabilidade: IPCA + 7,54% ao ano)
• Tesouro IPCA+ 2040 = Aporte mínimo de R$ 14,69 (Rentabilidade: IPCA + 7,38% ao ano)
• Tesouro IPCA+ 2050 = Aporte mínimo de R$ 7,17 (Rentabilidade: IPCA + 7,42% ao ano)
• Tesouro IPCA+ 2035 (com juros semestrais) = Aporte mínimo de R$ 39,91 (Rentabilidade: IPCA + 7,63% ao ano)
• Tesouro IPCA+ 2045 (com juros semestrais) = Aporte mínimo de R$ 38,27 (Rentabilidade: IPCA + 7,48% ao ano)

Títulos para aposentadoria extra

• Tesouro Renda+ 2030 = Aporte mínimo de R$ 16,45 (Rentabilidade: IPCA + 7,50% ao ano)
• Tesouro Renda+ 2035 = Aporte mínimo de R$ 11,59 (Rentabilidade: IPCA + 7,44% ao ano)
• Tesouro Renda+ 2040 = Aporte mínimo de R$ 8,16 (Rentabilidade: IPCA + 7,41% ao ano)
• Tesouro Renda+ 2045 = Aporte mínimo de R$ 5,72 (Rentabilidade: IPCA + 7,41% ao ano)
• Tesouro Renda+ 2050 = Aporte mínimo de R$ 4,02 (Rentabilidade: IPCA + 7,40% ao ano)
• Tesouro Renda+ 2055 = Aporte mínimo de R$ 2,81 (Rentabilidade: IPCA + 7,41% ao ano)
• Tesouro Renda+ 2060 = Aporte mínimo de R$ 1,96 (Rentabilidade: IPCA + 7,42% ao ano)
• Tesouro Renda+ 2065 = Aporte mínimo de R$ 1,37 (Rentabilidade: IPCA + 7,42% ao ano)

Títulos para custear estudos

• Tesouro Educa+ 2026 = Aporte mínimo de R$ 34,66 (Rentabilidade: IPCA + 7,57% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2027 = Aporte mínimo de R$ 32,19 (Rentabilidade: IPCA + 7,61% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2028 = Aporte mínimo de R$ 29,88 (Rentabilidade: IPCA + 7,64% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2029 = Aporte mínimo de R$ 27,74 (Rentabilidade: IPCA + 7,66% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2030 = Aporte mínimo de R$ 25,76 (Rentabilidade: IPCA + 7,67% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2031 = Aporte mínimo de R$ 23,93 (Rentabilidade: IPCA + 7,67% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2032 = Aporte mínimo de R$ 22,29 (Rentabilidade: IPCA + 7,64% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2033 = Aporte mínimo de R$ 20,80 (Rentabilidade: IPCA + 7,60% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2034 = Aporte mínimo de R$ 19,42 (Rentabilidade: IPCA + 7,56% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2035 = Aporte mínimo de R$ 18,17 (Rentabilidade: IPCA + 7,51% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2036 = Aporte mínimo de R$ 16,99 (Rentabilidade: IPCA + 7,47% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2037 = Aporte mínimo de R$ 15,89 (Rentabilidade: IPCA + 7,43% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2038 = Aporte mínimo de R$ 14,84 (Rentabilidade: IPCA + 7,41% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2039 = Aporte mínimo de R$ 12,84 (Rentabilidade: IPCA + 7,40% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2040 = Aporte mínimo de R$ 12,87 (Rentabilidade: IPCA + 7,41% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2041 = Aporte mínimo de R$ 11,97 (Rentabilidade: IPCA + 7,42% ao ano)
• Tesouro Educa+ 2042 = Aporte mínimo de R$ 11,13 (Rentabilidade: IPCA + 7,43% ao ano)