DEFI11

O DEFI11 é um ETF brasileiro listado na B3 que busca refletir o desempenho do Kaiko Hashdex Risk Parity Momentum Crypto Index. O fundo é gerido pela Hashdex Gestora de Recursos Ltda. e administrado pelo Banco Genial S.A., sendo negociado no mercado secundário da bolsa brasileira, permitindo acesso indireto a ativos digitais. Classificado como ETF de criptoativos, o DEFI11 adota gestão passiva.

A estratégia consiste em investir majoritariamente em ativos digitais ou em veículos de investimento que busquem replicar o índice de referência, com base em uma metodologia que considera fatores como momentum, liquidez e capitalização de mercado dos criptoativos.

A carteira é composta por instrumentos financeiros atrelados a criptoativos, podendo incluir cotas de fundos, derivativos e outros veículos que permitam refletir o desempenho do índice. A ponderação segue critérios definidos pelo provedor do índice, com ajustes periódicos para manter a aderência à sua metodologia .

Composição e perfil de exposição

O ETF DEFI11 oferece exposição a:

• Criptoativos selecionados conforme critérios de liquidez e capitalização.
• Veículos de investimento que replicam o desempenho do índice.
• Mercado global de ativos digitais.

O DEFI11 busca refletir o desempenho do índice por meio de uma carteira diversificada de ativos digitais, organizada de acordo com metodologia própria que prioriza fatores de momentum e rebalanceamentos periódicos .

Estrutura e custos

A criação e o resgate de cotas são realizados por participantes autorizados. O fundo possui taxa global que engloba administração, gestão e demais custos operacionais. Não há garantia de rentabilidade e não há distribuição recorrente de rendimentos. Seu prazo de duração é indeterminado.

História e evolução do ETF

O DEFI11 foi estruturado com o objetivo de permitir acesso, por meio da bolsa brasileira, a uma cesta de criptoativos baseada em metodologia quantitativa. Ao longo do tempo, passou a integrar a oferta de ETFs com exposição a ativos digitais no Brasil, acompanhando o desenvolvimento desse segmento no mercado financeiro.

Nos últimos anos, seu comportamento tem refletido a dinâmica do mercado de criptoativos, sendo influenciado por fatores como liquidez global, adoção institucional, variações cambiais e mudanças regulatórias no setor.