Sobre a VANG INFRA

O Icatu Vanguarda Incentivado em Infraestrutura (VANG11) é um fundo listado voltado ao investimento em ativos de crédito privado ligados ao setor de infraestrutura, com foco predominante em debêntures incentivadas e instrumentos de renda fixa associados a projetos estruturados.

O fundo é classificado como um FI-Infra de renda fixa com exposição ao segmento de infraestrutura.

O fundo é administrado pelo Banco Daycoval e gerido pela Icatu Vanguarda.

Estratégia e composição

A estratégia do VANG11 consiste na alocação em ativos de crédito privado incentivado vinculados ao setor de infraestrutura, buscando geração de renda recorrente por meio de debêntures incentivadas e títulos estruturados.

A gestão realiza acompanhamento contínuo dos emissores, duration da carteira, indexadores e perfil de risco de crédito dos ativos investidos.

Entre exemplos de ativos que compõem ou já compuseram o portfólio estão:

• Debêntures incentivadas de infraestrutura – Brasil.
• Ativos de crédito privado ligados aos setores de energia, logística e saneamento – Brasil.
• Instrumentos de renda fixa incentivada – Brasil.

Diversificação e exposição

O portfólio possui exposição predominante a ativos de renda fixa de infraestrutura, especialmente debêntures incentivadas emitidas por companhias dos setores de energia, transportes, logística e saneamento.

A carteira pode possuir ativos indexados ao IPCA e ao CDI, conforme estratégia de alocação e perfil de duration definido pela gestão.

Os ativos estão distribuídos em diferentes regiões do país, com exposição ao mercado brasileiro de infraestrutura.

Por se tratar de um FI-Infra, os resultados do fundo estão relacionados principalmente ao desempenho da carteira de crédito privado incentivado e ao comportamento das curvas de juros de longo prazo.

Estrutura do fundo e taxas

O VANG11 distribui aos cotistas, no mínimo, 95% do resultado apurado em caixa, conforme a regulamentação aplicável.

Os rendimentos são isentos de imposto de renda para pessoas físicas, enquanto o ganho de capital na venda das cotas segue a tributação aplicável aos fundos de infraestrutura.

O regulamento prevê taxa de administração de 0,03% ao ano e não possui taxa de performance, conforme divulgado pela gestora.

Informações Adicionais

O fundo VANG INFRA, de CNPJ 53.248.945/0001-93, é um fundo imobiliário do tipo Outro e do segmento Fundo de Infraestrutura (FI-Infra). O VANG11 possui atualmente um total de 500.000 cotas que estão divididas entre 1 cotistas.

O fundo VANG11 cobra 0,03% a.a. de taxa de administração e possui atualmente um P/VP (preço sobre valor patrimonial) de 0.98 e um Dividend Yeld acumulado nos últimos 12 meses de 12.44%.

Os fundos híbridos possuem uma mescla entre fundos de tijolos e fundos de papel.