O FII (Fundo de Investimento Imobiliário)
Zagros Renda Imobiliária FII (GGRC11) anunciou a celebração de um compromisso de compra e venda para a alienação de dez imóveis de seu portfólio pelo valor total de R$ 530 milhões ao Suno Imóveis FII.
A transação prevê a geração de um lucro estimado de R$ 75 milhões para o fundo, o que corresponde a aproximadamente R$ 0,22 por cota. De acordo com fato relevante, o contrato prevê a venda das seguintes unidades:
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- Ambev Pelotas (Pelotas/RS);
- Benteler (Igarassu/PE);
- CD Cotia (Cotia/SP);
- Eagleburgmann (Campinas/SP);
- Martin Brower (Curitiba/PR);
- Todimo (Cuiabá/MT);
- CD Contagem (Contagem/MG);
- Green House (Indaiatuba/SP);
- Ambev Itajaí (Itajaí/SC);
- Ambev Guarulhos (Guarulhos-Itaquaquecetuba/SP).
O pagamento de R$ 530 milhões será estruturado em três etapas: um sinal de R$ 10,6 milhões (2% do valor) pago na data de assinatura; a Parcela A, no valor de R$ 371 milhões (70%), a ser paga na data do fechamento da operação; e a Parcela B, no montante de R$ 148,4 milhões (28%), quitada em 14 parcelas mensais, iguais e sucessivas de R$ 10,6 milhões sem atualização monetária.
O fechamento da operação está sujeito a determinadas condições, com expectativa de conclusão até 6 de novembro de 2026. O preço de venda acordado representa um prêmio de aproximadamente 14,18% em relação aos valores apurados nos últimos laudos de avaliação dos imóveis.
Considerando o valor contábil dos ativos, a operação deve gerar um ganho de capital estimado em R$ 75 milhões (cerca de R$ 0,22 por cota, com base em 345.353.918 cotas em circulação) e uma TIR (Taxa Interna de Retorno) estimada em 12,57% ao ano.
Os recursos do lucro apurado serão integrados aos resultados distribuíveis aos cotistas à medida que forem efetivamente recebidos, respeitando as normas legais e a política de distribuição do GGRC11.
Já o montante principal proveniente do sinal e das parcelas A e B poderá ser direcionado pela gestão para a aquisição ou subscrição de cotas de FIIs (inclusive os que venham a deter os próprios imóveis negociados), amortização de obrigações vinculadas a CRIs, aquisição de novos ativos imobiliários ou cumprimento de outras obrigações do fundo.
A Zagros Capital ressaltou que o desinvestimento está alinhado à sua estratégia de gestão ativa, permitindo a reciclagem do portfólio, a reorganização da exposição imobiliária e a realização de lucros acima dos valores de laudo patrimonial.