Poupança renderá mais com Selic a 10,75%? Cuidado com o mico

😅 Não é segredo que a caderneta de poupança é o investimento mais conhecido entre os brasileiros, assim como está cada vez mais evidente que ela não é, nem de longe, o produto mais rentável do mercado (nem mesmo é o mais seguro do Brasil, o Tesouro Selic que o diga). 

Seja como for, a poupança tem a cobertura do Fundo Garantidor de Crédito (FGC) e ainda garante uma rentabilidade modesta aos correntistas de bancos a cada aniversário de 30 dias (pois é, se sacou o dinheiro antes disso, ele não rendeu nada).

Mas, será que os poupadores de plantão podem esperar algum incremento significativo nos seus saldos mês a mês, já que a taxa Selic subiu para 10,75% ao ano nesta Super Quarta de setembro de 2024?

É melhor não criar falsas expectativas, pois o próprio regramento da caderneta de poupança estabelece que, quando a taxa Selic está acima de 8,50% ao ano (como é o momento atual), vale a velha norma desde os tempos do Brasil Império de Dom Pedro II:

• Poupança passa a render 6% ao ano (ou 0,5% ao mês) mais a soma de uma taxa variável, a Taxa Referencial (TR), cujo cálculo é proveniente da média de rentabilidade de CDBs (Certificados de Depósitos Bancários). 

Poupança X Tesouro Selic

A pedido do Investidor10, o planejador financeiro do C6 Bank, Rafael Haddad, fez as contas de quanto deve ficar a rentabilidade da caderneta de poupança, considerando uma TR estimada em de 0,85% ao ano (ou 0,07% ao mês), com base no valor de referência fechado em agosto de 2024.                                                         

📈 Dessa maneira, o investimento de R$ 1 mil na poupança após um período de seis meses deve gerar R$ 1,034.50, um valor automaticamente isento de cobrança de imposto de renda, um retorno de 3,45%.

Em comparação, o Tesouro Selic 2027 disponível no Tesouro Direto deve render R$ 1,042.48, mesmo com a alíquota de 20% de imposto de renda referente ao período, uma rentabilidade de 4,25%.

➡️ Leia mais: Nem toda renda fixa é perda fixa, Luiz Barsi (esse título rendeu 1300%)

Quanto rendem R$ 1 mil na poupança?

Conforme o planejador financeiro, a aplicação de R$ 1 mil na caderneta de poupança deve render:

• R$ 1,034.50 após seis meses;
• R$ 1,070.20 após um ano;
• R$ 1,145.33 após dois anos;
• R$ 1,403.86 após cinco anos.

Quanto rendem R$ 10 mil na poupança?

Já a aplicação de R$ 10 mil nesses títulos bancários isentos de imposto de renda pode retornar:

• R$ 10,345.05 após seis meses;
• R$ 10,702.00 após um ano;
• R$ 11,453.28 após dois anos;
• R$ 14,038.63 após cinco anos.

Quanto rendem R$ 50 mil na poupança?

Emprestar R$ 50 mil para que bancos te paguem o rendimento da poupança dever resultar:

• R$ 51,725.24 após seis meses;
• R$ 53,510.00 após um ano;
• R$ 57,266.40 após dois anos;
• R$ 70,193.15 após cinco anos.

Rentabilidade

Para o C6 Bank, a rentabilidade líquida estimada da poupança deve ficar em:

• Remuneração de 3,45% (após seis meses)
• Remuneração de 7,02% (após um ano);
• Remuneração de 14,53% (após dois anos);
• Remuneração de 40,39% (após cinco anos).

Como foram feitos os cálculos?

Os cálculos do planejador financeiro levaram em conta algumas premissas, estimativas para os principais indicadores da renda fixa e projeções sobre a inflação.

Ele explica a importância de acompanhar os contratos de juros negociados em bolsa (DI futuro), e não apenas ficar ancorado na mudança a cada 45 dias da taxa Selic, que é praticamente o mesmo valor do CDI.

🗣️ "O DI futuro é um contrato de juros negociado em bolsa de valores, como uma ação, em que seu preço reflete o DI médio entre o dia da negociação e o vencimento do contrato. Ou seja, cada contrato tem um preço que corresponde à expectativa do mercado sobre a taxa de juros no período", salienta Rafael Haddad, do C6 Bank.

Portanto, quando o investidor deseja ter ideia de quanto será a sua rentabilidade em título de renda fixa semelhante à caderneta de poupança, é ideal considerar qual será a taxa média da Selic no período e não apenas a taxa básica juros atual.

Logo, veja a seguir as premissas utilizadas pelo planejador financeiro para calcular a possível remuneração do título público:

• Selic: 11,38% a.a. (em seis meses); 11,85% a.a. (em um ano); 11,97% a.a. (em dois anos); 12,05% a.a. (em cinco anos);
• Poupança: 7,02% a.a. (em seis meses); 7,02% a.a. (em um ano); 7,02% a.a. (em dois anos); 7,02% a.a. (em cinco anos);
• Inflação: 4,27% a.a. (em seis meses); 4,05% a.a. (em um ano); 3,92% a.a. (em dois anos); 3,67% a.a. (em cinco anos).